金融經濟學 在線電子書 圖書標籤: 金融 套利 利率
發表於2024-12-27
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本書內容可分為兩部分:無套利理論與方法、利率敏感性金融工業定價。這兩部分內容有一些交叉(如在利率敏感性金融工具定價時,無套利假設幾乎是一個最基本的假設),但其側重點不同。
本書包括十章內容,其中前六章內容主要來自《金融經濟學》,而後四章內容來自《利率敏感性金融工具評價》。下麵簡單地加以介紹。
第一章重點對金融市場上的資産與衍生證券作一介紹,另外簡單介紹瞭市場上的利率度量以及比較經典的馬可維茨模型。
第二章討論均衡定價理論,它錶明瞭市場上買賣雙方如何通過交易而導緻均衡價格。
第三章討論無套利定價理論,它錶明給定原始證券的價格後,衍生證券的價格可錶示為關於風險中性概率(或等價鞅測試)的期望
第四章是第三章的具體應用,在本章中一些定理的復雜證明暫時略去。
第五章討論瞭利率的期限結構。
第六章是關於連續時間的期權無套利定價問題。
第七章首先總結性地介紹四種類型的利率(即期利率、遠期利率、短期利率、滿期收益率)及其相互關係,這些不同類型的利率是理解後麵各種評價方法的關鍵。
第八章和第九章分彆討論瞭利率期限結構的離散時間和單因素模型和連續時間單因素模型。
第十章討論離散時間模型和連續時間模型的關係。
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