玩转ETF基金

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出版者:中信出版社
作者:理查德 A.费里
出品人:
页数:331
译者:熊鹏 曹建海
出版时间:2010-5
价格:48.00元
装帧:平装
isbn号码:9787508620336
丛书系列:
图书标签:
  • ETF基金
  • 投资
  • 金融
  • ETF
  • 经济学
  • 经济
  • 理查德·A·费里
  • 方法
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  • 股票市场
  • 资产配置
  • 财经知识
  • 被动投资
  • 智能投资
  • 投资策略
  • 财富管理
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具体描述

《玩转ETF基金》于2007年首次面世,当时立刻成为关于ETF基金前沿信息的主要来源,而且至今没有遇到一个对手能与之媲美。

最新版向读者介绍了关于不同ETF类型的最新见解,如何甄选、管理ETF的实用指导意见,以及ETF的方方面面。

要想成为一个运筹帷幄的投资者,就必须知道ETF的独特之处,知道ETF是如何运作的,知道哪些基金可能有助于实现投资目标。最新版将提供给你在制定必胜投资策略中所需要的一切,让你未来赚得钵满盆满!

经典评论

“在《ETF手册》中,理查德阐述了ETF的方方面面、指数创建的微妙细节,甚至是根据ETF制定财务方案的各种策略。他甚至更进一步,针对这些新的载体建议了一种创新型分类和思维方式。总而言之,他为大家完成了所有难活、苦活和背景调查工作,以便投资者带着一肚子知识踏入这一激动人心的新天地。”

摘自星晨集团董事总经理唐•菲利普斯

为本书所作“序言”

“虽然从标准普尔500 SPDR推出第一只ETF以来还不到15年时间,但现在ETF已经依据各种股票甄选和加权方式进入了一个与日俱增的资产类型范围和市场分区。理查德•费里的这本著述,结合他那ETF分类系统,是这些重要投资工具的一流使用指南。”

标准普尔董事总经理、指数委员会主席

戴维•M•布利策

“《ETF手册》是理解交易所交易指数基金的一本全面指南,而ETF是越来越多的投资者和顾问们的首选投资工具。这本书充分体现了理查德的信息量丰富、通俗易懂的写作风格,提供了旨在帮助投资者运用ETF创建更加聪明、更加强大的投资组合的大量非常实用的策略。”

道富环球投资管理公司高级董事总经理

安东尼•罗奇

2010年中国基金业创新迭出,这是一个不同凡响的创新元年。其中ETF及其联接基金最富创新性并迅速发展,成为耀眼的主流投资新星。鹏华基金首家获得上证民企50指数ETF的开发授权,将为投资者提供相应的投资新品。本书是ETF投资领域的圣经级著作,其权威性、全面性、通俗性毋庸置疑,是个人和专业投资者开启投资智慧、赢取财富人生的必读经典。

方南 鹏华基金管理有限公司鹏华中证500基金经理

目录

前言

第一部分ETF基金入门

第一章ETF基金的过去、现在和未来

第二章解读ETF基金

第三章交易所交易产品的类别

第四章投资ETF基金的优劣

第五章主动型ETF基金

第二部分证券投资指数的原理和方法

第六章基准指数和策略指数

第七章指数构造方法图

第八章成份股筛选

第九章指数的权重确定方法

第三部分投资者如何挑选不同风格的ETF基金?

第十章美国基准指数基金和风格ETF基金

第十一章全球股票型ETF基金

第十二章部门和行业ETF基金

第十三章特色ETF基金

第十四章固定收益ETF基金

第十五章商品和货币ETF基金

第四部分运用ETF基金进行投资组合管理

第十六章组合管理策略概述 / 249

第十七章被动投资管理 / 257

第十八章生命周期投资管理 / 272

第十九章主动投资管理 / 286

第二十章特殊投资组合管理 / 303

第二十一章ETF基金投资技巧 / 314

附录A指数构成方法图缩略语清单 / 326

附录BETF资源列表 / 328

致谢 / 332

《玩转ETF基金》 一本让你彻底理解和掌握ETF投资的实用指南 你是否对琳琅满目的ETF产品感到迷茫?是否想在波动的市场中找到稳健的投资策略?《玩转ETF基金》将带你走进ETF的世界,让你从入门到精通,自信地运用ETF构建多元化的投资组合,实现财富增值。 为什么选择ETF? 交易便捷、成本低廉、分散风险、透明度高……ETF(交易所交易基金)以其独特的优势,正成为全球投资者的新宠。《玩转ETF基金》将为你深入剖析ETF的运作机制,解释为何它能够成为低成本、高效率的投资工具,帮助你摆脱传统基金的高费用和不透明的困扰。 本书为你揭秘ETF投资的各个环节: ETF基础知识,从零开始: 什么是ETF?ETF的种类繁多,从股票型ETF、债券型ETF到商品ETF、行业ETF,本书将为你梳理清晰,让你了解不同类型ETF的特点和适用场景。 ETF与传统基金的区别:深入剖析ETF在交易方式、费用结构、成分股透明度等方面的优势,让你明确投资ETF的理由。 如何选择适合自己的ETF?我们将提供一系列实用的评估标准和方法,帮助你根据自身的风险偏好、投资目标和市场判断,挑选出真正符合你需求的ETF产品。 构建你的ETF投资策略: 分散化投资的核心: 了解ETF如何帮助你轻松实现跨市场、跨资产类别的分散投资,降低单一资产的风险。 被动投资的智慧: 深入探讨指数化投资的理念,学习如何利用跟踪市场指数的ETF,以低成本获取市场平均收益。 主动与被动结合: 探索如何将ETF与主动管理基金相结合,发挥各自优势,构建更具弹性和收益潜力的投资组合。 资产配置的艺术: 学习如何根据不同的人生阶段和市场周期,调整ETF在投资组合中的比例,实现资产的动态优化。 主题投资与行业配置: 识别未来增长潜力巨大的行业和主题,学习如何通过投资相关ETF,捕捉新兴经济的增长机遇。 ETF实战操作技巧: 交易平台选择与账户开设: 提供选择券商和开设交易账户的详细指南,让你顺利迈出ETF交易的第一步。 下单买卖的艺术: 掌握市价单、限价单等不同的交易指令,了解如何在高流动性市场和低流动性市场中进行有效的买卖操作。 ETF的套利机会: 揭示ETF在不同市场的价格差异,以及如何利用这些差异实现无风险套利(当存在时)。 关注ETF的流动性: 学习如何评估ETF的流动性,避免在需要时难以买卖的困境。 管理你的ETF投资组合: 如何定期审视和调整你的ETF持仓,应对市场变化,确保投资组合始终符合你的目标。 ETF的进阶应用与风险管理: 杠杆ETF与反向ETF: 了解这些高风险高收益的ETF产品,以及如何在严格的风险控制下审慎使用它们。 债券ETF的深度解析: 探索不同类型的债券ETF,包括国债ETF、公司债ETF、地方政府债ETF等,理解其收益来源和风险因素。 商品ETF的投资逻辑: 学习如何通过商品ETF投资黄金、石油、农产品等,理解商品市场的驱动因素。 国际ETF的机遇与挑战: 拓展你的投资视野,了解投资海外市场的ETF产品,以及其潜在的收益和汇率风险。 税务与ETF: 了解ETF投资可能涉及的税务问题,帮助你做出更明智的税务规划。 规避ETF投资的常见误区: 总结ETF投资中可能遇到的陷阱,帮助你少走弯路。 《玩转ETF基金》特别适合: 初次接触投资的新手: 简单易懂的语言,带你快速入门,建立正确的投资观念。 希望降低投资成本的投资者: 学习如何利用ETF,大幅减少交易费用和管理费用。 寻求分散化投资的投资者: 轻松构建跨越不同市场、资产类别的投资组合。 追求长期稳健收益的投资者: 掌握被动投资的智慧,分享市场增长的红利。 希望提升投资效率的投资者: 了解ETF的便捷交易特性,优化投资操作。 本书承诺: 内容翔实,案例丰富: 结合大量真实市场案例和数据,让你在实践中学习,在理论中领悟。 语言通俗,化繁为简: 避免晦涩难懂的专业术语,用最清晰明了的方式讲解复杂的金融概念。 实操性强,方法实用: 提供具体可行的操作步骤和策略,让你学以致用,立即开始投资。 通过《玩转ETF基金》,你将学会: 独立分析和选择ETF产品。 构建符合自己风险承受能力的ETF投资组合。 掌握ETF的交易技巧,提高投资效率。 理解市场动态,并据此调整投资策略。 实现长期、稳定、低成本的财富增值。 是时候让你的投资变得更聪明、更高效了!立即开启你的ETF投资之旅,让《玩转ETF基金》成为你不可或缺的财富增长伙伴!

作者简介

 注册金融分析师、投资组合解决方案有限公司(Portfolio Solutions,LLC.)创始人。

 撰写过四部有关低成本投资的著述, 拥有罗德岛大学工商管理学士学位、沃尔什学院金融学硕士学位。

 曾在华尔街大公司工作过10年,1999年 创建了投资组合解决方案公司。该公司利用ETF和其他指数基金管理着10亿美元资产,其客户包括个人、非营利机构和公司养老金计划。

目录信息

读后感

评分

必须要说,如果是美国的读者,这本书还是不错的。前面原理介绍仔细。后面的章节相当具有可操作性,只是目前中国ETF的发展严重滞后于美国,无论是成份指数还是权重计算,能够给到的选择都非常有限,因而不适合中国读者。  

评分

必须要说,如果是美国的读者,这本书还是不错的。前面原理介绍仔细。后面的章节相当具有可操作性,只是目前中国ETF的发展严重滞后于美国,无论是成份指数还是权重计算,能够给到的选择都非常有限,因而不适合中国读者。  

评分

从ETF在国内成立,到现在可以说仅仅是个开始,2010年会是ETF创新元年,大批量的ETF会逐一上市,大盘持续震荡筑底,将是这些新批ETF的绝佳机会,抓准时机,抓住热点,机会难得,这话我只说一次!剩下的自个儿琢磨去吧!  

评分

几点结论:一是ETF的出现是指数化投资时代的到来;二是每个投资者都可以通过ETF利用他们的选时能力来盈利;三是在现有证券知识程度下,不论用多少资金,都可以通过二级市场进行ETF投资;四是对有能力的投资者而言,ETF可以提供更广阔的盈利空间。  

评分

几点结论:一是ETF的出现是指数化投资时代的到来;二是每个投资者都可以通过ETF利用他们的选时能力来盈利;三是在现有证券知识程度下,不论用多少资金,都可以通过二级市场进行ETF投资;四是对有能力的投资者而言,ETF可以提供更广阔的盈利空间。  

用户评价

评分

这本书的封面设计就足够吸引人,一种轻松愉悦的视觉冲击力,让人对ETF这个略显专业的投资工具产生了浓厚的兴趣。我本身对金融市场有一些基础的了解,但对于ETF这种“基金中的基金”的概念,总觉得有些模糊。市面上关于投资的书籍汗牛充栋,但大多数要么过于理论化,要么过于晦涩难懂,要么就是充斥着各种“快速致富”的诱惑性标题,让人望而却步。而这本书,从书名“玩转ETF基金”就可以感受到一种亲切感,似乎在传递一种“学习ETF并非难事,甚至可以充满乐趣”的信息。这种定位非常精准,尤其是在当前市场环境下,许多投资者都在寻求更低风险、更灵活的投资方式,而ETF恰好能满足这些需求。我期待这本书能够真正地“玩转”ETF,让我能够理解ETF的本质,掌握如何选择适合自己的ETF,并且能够运用ETF进行有效的投资组合构建。我尤其想知道,作者是如何将ETF的复杂概念化繁为简,用生动形象的语言和案例来阐释的。我希望这本书不仅仅是一本知识的科普读物,更能是一本实操的指南,能够引导我真正踏上ETF投资之路,并在这个过程中感受到投资的乐趣,而不是仅仅将它视为一项枯燥的任务。我相信,如果这本书能够做到这些,它将成为许多ETF入门者心中的“圣经”。

评分

作为一位非常注重风险控制和资产保值的读者,我对于任何投资都抱着谨慎的态度。虽然我也知道分散投资的重要性,但对于如何科学有效地进行分散,我仍然感到困惑。ETF提供了一个低成本、高效率的分散化投资工具,这正是我所需要的。这本书的标题“玩转ETF基金”,给了我一种积极的信号,它似乎在说,通过ETF,我们可以更聪明地管理风险,并且在这个过程中,也能找到投资的乐趣,而不是仅仅承受风险带来的压力。我非常希望这本书能够详细介绍ETF在风险管理方面的优势,以及如何利用ETF来构建一个既能分散风险,又能实现稳健增长的投资组合。我特别想知道,书中会不会提供一些关于ETF风险评级、流动性分析以及如何选择低波动性ETF的实用建议。我也期待书中能够探讨如何利用ETF来管理特定类型的风险,比如利率风险、汇率风险、行业风险等。如果这本书能够教会我如何成为一个“风险管理者”,而不仅仅是一个“财富追逐者”,那我一定会觉得这本书的价值非凡。

评分

我是一位对学习新知识充满热情,并且乐于尝试新鲜事物的人。ETF作为一个相对新兴的金融工具,吸引了我极大的兴趣。我喜欢那些能够激发我思考,并且能够带来实际技能提升的书籍。这本书的标题“玩转ETF基金”,让我觉得这本书的内容会非常有趣,并且能够让我掌握一种新的投资技能,从而在投资领域“玩转”起来。我非常期待这本书能够从ETF的基础概念讲起,用通俗易懂的语言解释ETF的运作原理,比如ETF的申购和赎回机制、ETF的成分股如何构成、ETF的跟踪误差是什么等等。我也希望书中能够提供一些关于如何识别和选择不同类型ETF的实用方法,比如指数ETF、行业ETF、主题ETF、债券ETF、商品ETF等等。更重要的是,我希望这本书能够引导我如何根据自己的投资目标和风险偏好,来构建个性化的ETF投资组合,并且能够对这些组合进行定期的调整和优化。如果书中能够分享一些作者在ETF投资实践中的经验和教训,那对我来说将是宝贵的财富。

评分

我是一名刚入职场的年轻人,对理财和投资的概念很模糊,但又深知提前规划的重要性。每次在网上看到关于投资的讨论,ETF这个词总是反复出现,但具体是什么,有什么优势,我却一知半解。很多理财课程动辄几千上万,对于我这样刚开始摸索的年轻人来说,经济压力还是比较大的。所以,我一直渴望找到一本价格亲民,内容又实用的入门书籍。这本书的出现,简直像及时雨。从书名就能看出,它不是那种枯燥的教科书,而是带有“玩转”的意味,让我感觉学习ETF的过程会比较轻松愉快,不会那么有压迫感。我特别期待书中能够详细介绍ETF的起源和发展,让我明白它为什么会出现,以及它如何能够成为一种如此受欢迎的投资工具。更重要的是,我希望它能解答我心中最关心的几个问题:如何从零开始了解ETF?选择ETF时有哪些关键的考量因素?市面上有哪些主流的ETF值得关注?如何将ETF融入我的个人财务规划,实现资产的稳健增值?我希望这本书能给我提供清晰的步骤和实用的建议,让我能够少走弯路,用最有效的方式开始我的ETF投资之旅。我也想知道,这本书会不会涉及到一些ETF的风险提示,以及如何规避这些风险,这对我来说非常重要。

评分

我是一名对市场趋势和投资热点非常敏感的读者。我喜欢在投资中紧随时代的步伐,把握最新的投资机会。ETF作为一种能够快速反映市场变化和捕捉新兴投资主题的工具,在我看来具有巨大的潜力。这本书的标题“玩转ETF基金”,让我觉得这本书的内容会非常与时俱进,并且能够帮助我抓住最新的投资浪潮。我非常好奇,这本书是否会深入探讨如何利用ETF来投资那些当下热门的领域,比如ESG投资、元宇宙、数字货币(如果ETF支持的话)、或者特定国家或地区的经济增长机会。我期待书中能够提供一些关于如何识别新兴行业和主题,以及如何选择跟踪这些领域的ETF的详细方法。此外,我也对ETF的创新性非常感兴趣,比如主动管理型ETF、杠杆ETF、反向ETF等,如果书中能够对这些创新产品进行介绍和分析,并提供一些关于如何审慎使用的建议,那将非常有帮助。我相信,一本能够帮助我“玩转”ETF,并紧随市场热点的书籍,一定会成为我投资路上的得力助手。

评分

作为一位有几年投资经验的投资者,我一直在关注指数基金,特别是ETF,因为它能够以较低的成本跟踪特定的市场指数,实现分散化投资。然而,市面上关于ETF的书籍,要么过于偏重理论,要么内容更新不及时,难以跟上市场瞬息万变的需求。我之前尝试过几本,但总觉得差了点什么,没有能够真正点燃我对ETF的深入探索。这本书的标题“玩转ETF基金”,给我一种耳目一新的感觉,暗示着这本书不仅仅是介绍ETF是什么,更是教你如何灵活运用它,并且在这个过程中找到乐趣。我特别希望这本书能够提供一些进阶的ETF投资策略,比如如何利用ETF进行资产配置,如何选择不同类型的ETF来构建具有风险收益特征的投资组合,以及如何利用ETF进行对冲或套利等操作。我也非常期待书中能够有实际的案例分析,展示成功的ETF投资组合是如何构建的,以及在不同市场环境下,ETF是如何发挥作用的。如果这本书能够提供一些关于ETF的交易技巧,或者如何利用ETF来捕捉特定行业或主题的投资机会,那将是锦上添花了。我相信,一本能够真正“玩转”ETF的书,一定会给像我这样的投资者带来新的启发和更有效的投资方法。

评分

我是一名希望通过投资实现财务自由的读者。我将投资视为实现人生目标的重要手段,并希望能够找到最有效率的路径。ETF作为一种低成本、高流动性、易于交易的投资工具,为我实现财务自由提供了一种可行的方式。这本书的标题“玩转ETF基金”,让我觉得它不仅仅是关于ETF的介绍,更是关于如何运用ETF来实现财务自由的策略和方法。我非常期待这本书能够详细阐述如何利用ETF来构建一个长期、可持续的财富增长计划。我特别想知道,书中是否会提供一些关于如何设定财务目标、如何根据目标来选择合适的ETF、以及如何进行长期投资规划的详细指导。我也希望这本书能够探讨一些关于ETF的进阶投资策略,比如如何利用ETF来进行资产配置以实现风险和收益的最佳平衡,如何利用ETF来捕捉市场中的某些趋势,以及如何利用ETF来为退休生活进行储蓄和投资。如果书中能够提供一些关于如何计算投资回报、如何进行税务规划以及如何管理投资组合以最大化长期收益的建议,那我一定会觉得这本书非常有价值。

评分

我是一位对科技和金融结合的领域特别感兴趣的读者。ETF作为一种创新的金融产品,本身就充满了科技感和现代金融的智慧。我一直认为,投资不应该仅仅是财富的积累,更应该是对时代发展趋势的理解和把握。这本书的标题“玩转ETF基金”,让我联想到ETF可能可以作为一种工具,帮助我们捕捉科技创新、新兴产业等领域的投资机会。我非常好奇,这本书是否会深入探讨如何利用ETF来投资那些具有高增长潜力的科技板块,例如人工智能、生物科技、新能源等。我希望能看到书中提供一些关于如何识别和选择跟踪这些热门板块的ETF的详细指南。此外,我也对ETF的交易机制和技术分析方面的内容抱有期待,比如如何利用技术指标来判断ETF的买卖时机,或者如何进行量化交易策略的构建。如果书中能够结合当前热门的科技趋势,给出一些具体的ETF投资组合建议,那我一定会觉得这本书的价值非凡。我希望这本书能够让我不仅仅是了解ETF,更能通过ETF,更深入地理解科技如何驱动金融市场,以及如何在科技浪潮中实现财富增值。

评分

我是一名对宏观经济形势和全球市场动态非常敏感的读者。我喜欢从宏观的角度去理解投资,并且希望我的投资决策能够紧随全球经济的脉搏。ETF作为一种能够快速跟踪特定市场、行业或主题的投资工具,我认为它在宏观投资中扮演着至关重要的角色。这本书的标题“玩转ETF基金”,让我联想到是否可以利用ETF来灵活地响应全球经济的变动,比如当前是通胀高企还是通缩压力,是经济增长强劲还是放缓,这些都会影响到不同资产类别的表现。我非常希望这本书能够深入探讨如何利用ETF来对冲宏观经济风险,或者捕捉由宏观经济变化带来的投资机会。例如,在通胀上升的环境下,是否可以配置一些商品ETF或通胀保值债券ETF?在经济衰退时期,又应该如何调整ETF的配置比例?我期待书中能够提供一些关于宏观经济分析框架的介绍,以及如何将这些分析应用到ETF的选择和配置上。如果书中能够包含一些国际市场的ETF分析,让我能够更好地理解全球经济格局,那将是极具价值的。

评分

我是一位对生活品质有较高追求的读者,我关注的不只是投资的收益,更关注投资的便捷性和省心程度。我希望我的投资能够为我带来稳定的现金流,或者为我未来的某个目标(比如退休、旅行)打下坚实的经济基础,而不需要我花费大量的时间和精力去研究个股。ETF恰好满足了我对“省时省力”投资的渴望。这本书的标题“玩转ETF基金”,让我觉得它可能会提供一种更聪明、更有效率的投资方式,让我在享受生活的同时,也能让资产稳步增长。我非常希望这本书能够详细介绍如何通过ETF来构建一个“被动型”的投资组合,这种组合可以长期持有,并且能够带来稳定的回报。我特别想知道,如何利用ETF来实现资产的多元化配置,以降低整体投资风险,比如配置一些全球市场ETF、债券ETF、商品ETF等。我也想了解,这本书会不会提供一些关于如何利用ETF来应对市场波动,或者在不确定的经济环境下进行合理资产配置的建议。我期待这本书能够教会我如何成为一个“懒人投资者”,但同时又能获得优秀的投资回报,真正做到“玩转”ETF,让生活更轻松,未来更无忧。

评分

都是美国股市的东西,和我们的市场不是太对应,不过可以随便看看

评分

ZY的书,花1个小时快速浏览一遍,本书讲述的是美国市场ETF的情况,对国内操作性方面的借鉴意义很小,不过看空ETF,主动ETF,杠杆ETF将来还是有一定的空间。由于在基金公司工作多年,对自身帮助很小。

评分

书里废话不少。但ETF这个玩意大量推出肯定是大势所趋,买本书提前了解下是应该的。囤起来先

评分

比较浅显易懂,介绍得也很全面,但是统计方面有些错误。

评分

完全可以从250页开始看,不准备买国外ETF的话

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